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我国农产品期货市场的风险测度模型及其后验分析 被引量:6
1
作者 王鹏 王鸿 魏宇 《管理工程学报》 CSSCI 北大核心 2013年第3期172-182,共11页
近年来,我国农产品期货市场取得快速发展,但有关该市场波动特征和风险状况的研究却非常缺乏。以我国农产品期货市场中的4种代表性价格指数为例,首先对其价格变化统计特征及波动模式进行了全面深入的检验,然后运用严谨系统的后验分析(Bac... 近年来,我国农产品期货市场取得快速发展,但有关该市场波动特征和风险状况的研究却非常缺乏。以我国农产品期货市场中的4种代表性价格指数为例,首先对其价格变化统计特征及波动模式进行了全面深入的检验,然后运用严谨系统的后验分析(Backtesting analysis)方法,分别在多头和空头两种头寸状况以及5种不同分位数水平下,实证对比了8种风险测度模型对VaR(Value at Risk)和ES(Excepted shortfall)两种不同风险指标估计的精度差异。研究结果表明,我国农产品期货市场的价格波动不存在显著的杠杆效应(Leverage effect),但却具有明显的有偏(Skewed)和条件厚尾(Conditional fat-tail)特征。另外,在综合考虑了模型估计效率和风险测度精度后,基于有偏学生t分布的普通GARCH模型是一个相对合理的风险测度模型选择。 展开更多
关键词 农产品期货市场 风险测度模型 有偏学生t分布 后验分析
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股票市场的极值风险测度及后验分析研究 被引量:49
2
作者 魏宇 《管理科学学报》 CSSCI 北大核心 2008年第1期78-88,共11页
通过对上证综指和世界股市若干重要指数的实证研究发现,无论是在成熟资本市场还是新兴资本市场当中,极值理论(EVT)及其工具都能更加准确地刻画实际市场的极端波动和风险状况.详细说明了不同收益分布假定下风险价值(VaR)的计算方法及其... 通过对上证综指和世界股市若干重要指数的实证研究发现,无论是在成熟资本市场还是新兴资本市场当中,极值理论(EVT)及其工具都能更加准确地刻画实际市场的极端波动和风险状况.详细说明了不同收益分布假定下风险价值(VaR)的计算方法及其后验分析(Back-testing)过程,证明了与非条件和条件正态分布以及条件t分布等主流金融理论的收益分布假定相比,条件EVT分布在测度极端市场风险时所表现出的优越性,同时说明了在不同概率水平下各种收益分布假定的精确度和适用范围. 展开更多
关键词 极值理论 GARCH模型 尾参数 风险测度 后验分析
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相依结构、动态系统性风险测度与后验分析 被引量:10
3
作者 王锦阳 刘锡良 杜在超 《统计研究》 CSSCI 北大核心 2018年第3期3-13,共11页
本文利用Copula相依结构理论扩展和求解了现有的系统性风险测度Co VaR,以得到适用于不同类型常参数和时变参数Copula函数及不同分布假设的动态系统性风险测度。为了验证和评估模型设定的准确性与应用价值,本文构建了适用于该动态系统性... 本文利用Copula相依结构理论扩展和求解了现有的系统性风险测度Co VaR,以得到适用于不同类型常参数和时变参数Copula函数及不同分布假设的动态系统性风险测度。为了验证和评估模型设定的准确性与应用价值,本文构建了适用于该动态系统性风险测度Co VaR的严谨后验分析工具。除"无条件覆盖性"、"独立性"和"条件覆盖性"外,本文首次提出了"混合独立性"检验。基于我国14家上市商业银行的实证分析表明:我国上市商业银行与我国银行业之间的相依结构呈现多样化特征;无论是样本内还是样本外预测区间,本文的动态Copula-Co VaR模型能够有效地捕捉典型系统性风险事件;严谨的后验分析不仅需要检验系统性风险测度Co VaR,也需要检验条件事件的临界值VaR。 展开更多
关键词 相依结构 条件在险价值CoVaR 系统性风险 后验分析
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基于后验概率空间变化向量分析的NSCT高分辨率遥感影像变化检测
4
作者 宋嘉鑫 李轶鲲 +1 位作者 杨树文 李小军 《自然资源遥感》 CSCD 北大核心 2024年第3期128-136,共9页
非下采样轮廓波变换(non-subsampled contourlet transform,NSCT)和变化向量分析法(change vector analysis,CVA)在高分辨率遥感影像变化检测中,会因不同地物的变化幅度有显著差异,而在单一阈值下无法保证较高的检测精度。为此,文章在... 非下采样轮廓波变换(non-subsampled contourlet transform,NSCT)和变化向量分析法(change vector analysis,CVA)在高分辨率遥感影像变化检测中,会因不同地物的变化幅度有显著差异,而在单一阈值下无法保证较高的检测精度。为此,文章在后验概率空间变化向量分析(change vector analysis in posterior probability space,CVAPS)的框架下,提出了一种基于模糊C均值聚类(fuzzy C-means,FCM)和简单贝叶斯网络(simple Bayesian network,SBN)的NSCT变化检测方法(FCM-SBN-CVAPS-NSCT)。该方法首先将FCM与SBN耦合,计算出后验概率变化强度图;之后,通过NSCT将后验概率变化强度图分解为不同尺度和方向的子图,通过保留高频子图中的细节并消除噪声,优化了重构后的后验概率变化强度图,实现了后验概率空间下的多尺度、多方向的变化检测,最终提高了变化检测的精度。实验结果表明,所提方法在3个研究区中得到的Kappa系数比FCM-SBN-CVAPS分别高出了0.1009,0.0566和0.0674,具有一定的优越性。 展开更多
关键词 简单贝叶斯网络 模糊C均值聚类 后验概率空间变化向量分析 非下采样轮廓波变换
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匹配场反演结果的后验概率分析 被引量:4
5
作者 杨坤德 马远良 +1 位作者 杨益新 张忠兵 《西北工业大学学报》 EI CAS CSCD 北大核心 2002年第4期637-641,共5页
采用全局寻优遗传算法进行浅海环境参数匹配场反演 ,研究了判断反演结果唯一性和不确定性的后验概率分析方法 ,并对反演中各环境参数的频率依赖性进行了讨论 ,最后用亚洲海实验(ASIAEX2 0 0 1 )数据对环境参数进行了有效的反演。
关键词 遗传算法 匹配场反演 后验概率分析 亚洲海实 全局寻优 海洋环境参数 声场特性
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支持向量机与分类后验概率空间变化向量分析法相结合的冬小麦种植面积测量方法 被引量:11
6
作者 李苓苓 潘耀忠 +2 位作者 张锦水 宋国宝 侯东 《农业工程学报》 EI CAS CSCD 北大核心 2010年第9期210-217,共8页
利用遥感手段提取农作物种植面积时,需要结合作物物候特征,以提高面积的提取精度。该文以北京市通州区西南部为试验区,以冬小麦为研究对象,利用多时相的环境减灾小卫星遥感影像数据,通过基于支持向量机二分法的分类后验概率空间变化向... 利用遥感手段提取农作物种植面积时,需要结合作物物候特征,以提高面积的提取精度。该文以北京市通州区西南部为试验区,以冬小麦为研究对象,利用多时相的环境减灾小卫星遥感影像数据,通过基于支持向量机二分法的分类后验概率空间变化向量分析法进行冬小麦种植面积遥感测量试验研究。研究结果表明:该文提出的方法测量结果总体精度、Kappa系数分别为95%、0.90,远高于支持向量机(SVM)分类后直接比较方法(总体精度91%,Kappa系数0.79);解决了实际应用中的变化阈值选取的主观性问题,该方法的频度直方图两极化现象使得变化阈值取值部分频度被压低摊平,阈值敏感度降低,变化阈值取值更为客观,一定程度上解决了阈值难以设定的问题;SVM二分法和变化向量分析的结合增强了对光谱的敏感性,能够监测不同季相上植被的长势变化,进而提高了农作物种植面积遥感测量的精度,同时对其他农作物种植面积测量提供了途径。 展开更多
关键词 支持向量机(SVM) 作物 遥感 混合法 二分法 分类后验概率空间变化向量分析法(PCVA) 冬小麦
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耦合模糊C均值聚类和贝叶斯网络的遥感影像后验概率空间变化向量分析 被引量:10
7
作者 李轶鲲 杨洋 +1 位作者 杨树文 王子浩 《自然资源遥感》 CSCD 北大核心 2021年第4期82-88,共7页
在遥感图像变化检测领域中,后验概率空间变化向量分析(change vector analysis in posterior probability space,CVAPS)方法具有诸多优点而被广泛应用。CVAPS法使用支持向量机(support vector machine,SVM)估计后验概率向量,但对中低分... 在遥感图像变化检测领域中,后验概率空间变化向量分析(change vector analysis in posterior probability space,CVAPS)方法具有诸多优点而被广泛应用。CVAPS法使用支持向量机(support vector machine,SVM)估计后验概率向量,但对中低分辨率遥感影像分类时SVM无法有效处理同物异谱、异物同谱及混合像元问题,从而无法保证最终检测结果的精度。由此,文章针对混合像元问题采用模糊C均值聚类(fuzzy C-means,FCM)进行建模,并耦合简单贝叶斯网络(simple Bayesian network,SBN)以解决混合像元问题及估计后验概率向量,实现了一种新的后验概率空间变化向量分析方法。实验结果表明,本文算法的总体精度和Kappa系数均优于基于SVM的CVAPS算法,算法性能受训练样本的数量影响较小,且参数设置简单,耗时少。文章提出的算法有助于提高遥感图像变化检测的精度和效率。 展开更多
关键词 遥感图像 变化检测 后验概率空间变化向量分析 模糊C均值聚类 简单贝叶斯网络
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金融市场典型事实下的风险价值计算及其检验 被引量:37
8
作者 魏宇 《管理工程学报》 CSSCI 2008年第2期117-121,129,共6页
金融市场典型事实(Stylized facts)的不断涌现,至少表明了有效市场假说并非实际市场波动机制的完美表述。因此,建立在有效市场理论基础之上的主流市场风险(Market risk)测度技术也就无法准确刻画实际市场的波动和风险状况。本文首先提... 金融市场典型事实(Stylized facts)的不断涌现,至少表明了有效市场假说并非实际市场波动机制的完美表述。因此,建立在有效市场理论基础之上的主流市场风险(Market risk)测度技术也就无法准确刻画实际市场的波动和风险状况。本文首先提出了对市场风险测度最具价值的三类典型事实,并以上证综指和若干世界主要股市指数为例,探讨了典型事实波动特征下的风险价值(VaR)计算方法,并通过对不同模型假定下所计算的VaR进行规范的后验分析(Backtesting),实证对比了不同波动模型的适用范围和精确程度。 展开更多
关键词 典型事实 风险测度 风险价值 后验分析
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系统性风险度量CoES的建模和检验 被引量:5
9
作者 顾云 张栋浩 +1 位作者 杜在超 黄在鑫 《统计研究》 CSSCI 北大核心 2022年第1期132-145,共14页
本文结合极值理论(Extreme Value Theory, EVT)和新的动态混合Copula(Dynamic Mixture Copula, DM-Copula)函数,提出了一种新的CoES估计方法DM-Copula-EVT。在EVT建模中,本文改进了阈值的选取方法以避免选择的主观性,并提出了一系列新... 本文结合极值理论(Extreme Value Theory, EVT)和新的动态混合Copula(Dynamic Mixture Copula, DM-Copula)函数,提出了一种新的CoES估计方法DM-Copula-EVT。在EVT建模中,本文改进了阈值的选取方法以避免选择的主观性,并提出了一系列新的动态混合Copula以更好地刻画金融市场日益复杂的尾部关联性。此外,本文首次提出了检验CoES模型设定正确性的后验分析方法,包括无条件覆盖性检验和条件覆盖性检验。将本文建模和检验方法应用于我国金融市场,研究发现:相对于传统使用的t分布,EVT能更好地拟合指数的尾部分布;新的动态混合Copula函数能更好地刻画金融部门与系统之间的复杂关联性。 展开更多
关键词 尾部风险 CoES 极值理论 COPULA 后验分析
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基于TGARCHSK模型的外汇市场极端风险测度研究 被引量:4
10
作者 吕永健 王鹏 胡颖毅 《系统管理学报》 CSSCI CSCD 北大核心 2017年第2期234-244,共11页
针对金融资产收益的时变高阶矩波动特征在风险管理中的作用和意义,提出了一个新的时变高阶矩波动模型——门限广义自回归条件异方差-条件偏度-条件峰度(Threshold Generalized Autoregressive Conditional Heteroskedastic,Skewness and... 针对金融资产收益的时变高阶矩波动特征在风险管理中的作用和意义,提出了一个新的时变高阶矩波动模型——门限广义自回归条件异方差-条件偏度-条件峰度(Threshold Generalized Autoregressive Conditional Heteroskedastic,Skewness and Kurtosis,TGARCHSK)模型,并运用后验分析方法,考察了基于TGARCHSK模型与基于常数高阶矩波动模型,以及其他时变高阶矩波动模型的国际外汇市场ES风险测度精度差异,得出:(1)在将条件偏度和条件峰度纳入建模框架之后,条件方差的波动幅度将会变小;(2)在ES风险测度中,时变高阶矩波动模型的精确性要显著优于常数高阶矩波动模型;(3)各模型的风险测度精确性在不同头寸下会表现出显著的差异;(4)通过综合考虑不同模型在后验分析中表现出的精确性差异,认为对于精确测度外汇市场的ES值,TGARCHSK模型可以作为相对合理的模型选择。 展开更多
关键词 金融风险测度 预期损失 国际外汇市场 后验分析
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基于时变高阶矩波动模型的VaR与ES度量 被引量:26
11
作者 王鹏 《管理科学学报》 CSSCI 北大核心 2013年第2期33-45,94,共14页
金融波动性建模经历了从常数高阶矩到时变高阶矩的发展历程.文章扩展了现有的针对时变高阶矩波动模型风险测度效果的研究:首先,以沪深300指数和其它世界股市若干重要指数为例,通过采用"从简单模型到复杂模型"的估计步骤,实现... 金融波动性建模经历了从常数高阶矩到时变高阶矩的发展历程.文章扩展了现有的针对时变高阶矩波动模型风险测度效果的研究:首先,以沪深300指数和其它世界股市若干重要指数为例,通过采用"从简单模型到复杂模型"的估计步骤,实现对时变高阶矩波动模型的估计,进而运用Gram-Charlier扩展分布获得对VaR(value-at-risk)和ES(excepted shortfall)两种不同风险测度的计算值;然后,分别利用非条件覆盖检验(unconditional coverage test)和基于自举法(Bootstrap)的后验分析方法,实证对比了时变高阶矩和常数高阶矩两类模型的适用范围和精确程度.研究结果表明:就所考察的若干指数样本而言,时变高阶矩模型不仅能够较好地刻画金融价格波动的整体动力学特征,并且总体来讲,在市场风险测度准确性方面也要优于常数高阶矩波动模型. 展开更多
关键词 时变高阶矩 VAR ES Gram—Charlier扩展分布 后验分析
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基于Bayes决策的蚁群优化算法 被引量:1
12
作者 王一清 宋爱国 黄惟一 《东南大学学报(自然科学版)》 EI CAS CSCD 北大核心 2005年第4期558-562,共5页
基于Bayes决策理论,提出了一种可以改进蚁群算法搜索性能的有效方法;针对基本蚁群算法中存在的“停滞”现象,对蚂蚁个体的寻优过程采取了隔代强化的措施,使算法具备较强的发现新解的能力,再采用后验分析对蚁群算法中的转移概率进行调整... 基于Bayes决策理论,提出了一种可以改进蚁群算法搜索性能的有效方法;针对基本蚁群算法中存在的“停滞”现象,对蚂蚁个体的寻优过程采取了隔代强化的措施,使算法具备较强的发现新解的能力,再采用后验分析对蚁群算法中的转移概率进行调整,使得改进后的蚁群算法在随机搜索过程中呈现出自组织特性,蚂蚁个体利用各自的后验知识不断地强化那些能“经受考验”的可行解,从而有效地压缩了搜索空间,提高了搜索效率.试验结果表明,该方法无需知道转移概率的先验分布,在解空间的全局寻优时具有良好的收敛性和鲁棒性. 展开更多
关键词 蚁群算法 Bayes决策 极大熵 分布 后验分析
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危机传染背景下多元资产组合风险模型测度效果研究 被引量:1
13
作者 于文华 魏宇 淳伟德 《预测》 CSSCI 北大核心 2014年第4期53-57,共5页
本文以香港恒生指数、德国法兰克福DAX指数和美国S&P500指数为对象,将三个股指收益组成资产组合。分别以次贷危机和欧债危机爆发为界限,将样本划分为三个时间区间。基于时变SJC-Copula-EVT模型,分别构建VaR和ES风险模型,并通过后验... 本文以香港恒生指数、德国法兰克福DAX指数和美国S&P500指数为对象,将三个股指收益组成资产组合。分别以次贷危机和欧债危机爆发为界限,将样本划分为三个时间区间。基于时变SJC-Copula-EVT模型,分别构建VaR和ES风险模型,并通过后验分析方法对比研究风险模型在各个时段的测度精度。研究表明,危机爆发后,VaR模型对资产组合多头头寸的风险测度精度有所提高;而时变SJC-Copula-EVT-ES模型则对资产组合极端风险测度表现出良好的预测效果。 展开更多
关键词 时变SJC—Copula 极值理论 ES风险模型 VAR 后验分析
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基于协同克里金插值法的土壤锰元素含量预测 被引量:17
14
作者 高文武 姜燕 赵晋陵 《地理与地理信息科学》 CSCD 北大核心 2018年第3期119-124,共6页
土壤中锰元素含量对植物的生长起着至关重要的作用,不同植物对锰元素含量的需求往往不同。因此,预测土壤中锰元素含量并进行空间制图对监测土壤生态环境及作物生长具有重要的现实意义。该文基于北京市房山区果园、水浇地、菜地、灌溉水... 土壤中锰元素含量对植物的生长起着至关重要的作用,不同植物对锰元素含量的需求往往不同。因此,预测土壤中锰元素含量并进行空间制图对监测土壤生态环境及作物生长具有重要的现实意义。该文基于北京市房山区果园、水浇地、菜地、灌溉水田和旱地5种耕地类型、1 497个采样点的土壤重金属元素数据,首先基于方差分析法解析5种耕地类型对土壤锰元素含量的影响;然后运用协同克里金插值方法预测各耕地类型下土壤中锰元素的含量,选取平均误差(ME)、均方根误差(RMSE)、标准化均方根误差(RMSSE)对插值结果进行精度评价。结果表明:耕地类型对土壤锰元素含量具有显著影响;果园、菜地、水浇地和旱地的锰含量块金系数都在0.63~0.75之间,均为中等强度空间相关性,锌、铁和铜含量共同作为辅助变量的插值精度高于单辅助变量的插值精度;果园、水浇地、旱地的RMSSE分别为1.072、0.978、0.979,表明对锰元素的预测精度都非常高。 展开更多
关键词 锰元素 方差分析 主成分分析 协同克里金插值法 后验误差分析
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基于GARCHS模型的市场风险测度
15
作者 刘雪峰 熊熊 《统计与决策》 CSSCI 北大核心 2008年第20期11-13,共3页
文章在使用GARCHS模型对条件偏度进行动态建模的基础上,提出了基于条件偏度的VaR估计方法。通过对我国上证综指的实证研究表明,上证综指的条件偏度时变特征明显,其收益存在明显的有偏特征。对上证综指VaR估计的后验比较表明,考虑条件偏... 文章在使用GARCHS模型对条件偏度进行动态建模的基础上,提出了基于条件偏度的VaR估计方法。通过对我国上证综指的实证研究表明,上证综指的条件偏度时变特征明显,其收益存在明显的有偏特征。对上证综指VaR估计的后验比较表明,考虑条件偏度的VaR估计方法能够提高有偏分布下VaR的估计精度。 展开更多
关键词 风险测度 GARCHS模型 条件偏度 后验分析
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热传导对流问题的自适应最小二乘Galerkin/Petrov混合有限元法 被引量:1
16
作者 张运章 侯延仁 魏红波 《应用数学和力学》 CSCD 北大核心 2011年第10期1182-1198,共17页
对热传导对流问题提出了自适应Galerkin/Petrov最小二乘混合有限元法.该算法对任何速度和压力有限元空间的组合是相容和稳定的(不需要满足Babuka-Brezzi稳定性条件).利用Verfürth的一般理论,得到了热传导对流问题的残量型的后验... 对热传导对流问题提出了自适应Galerkin/Petrov最小二乘混合有限元法.该算法对任何速度和压力有限元空间的组合是相容和稳定的(不需要满足Babuka-Brezzi稳定性条件).利用Verfürth的一般理论,得到了热传导对流问题的残量型的后验误差估计.最后通过几个数值算例验证了方法的有效性. 展开更多
关键词 热传导对流问题 后验误差分析 混合有限元 自适应有限元 最小二乘Galerkin/Petrov法
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一种改进CVAPS的LUCC分类自动更新方法 被引量:1
17
作者 朱欣然 吴波 张强 《国土资源遥感》 CSCD 北大核心 2018年第2期29-37,共9页
后验概率变化矢量分析(change vector analysis in posterior probability space,CVAPS)方法没有顾及到遥感影像波段之间和多时相之间的光谱相关性,可能会造成信息丢失而降低影像变化检测的精度。因此,结合多元变化检测(multivariate ch... 后验概率变化矢量分析(change vector analysis in posterior probability space,CVAPS)方法没有顾及到遥感影像波段之间和多时相之间的光谱相关性,可能会造成信息丢失而降低影像变化检测的精度。因此,结合多元变化检测(multivariate change detection,MAD)技术与CVAPS方法,提出一种改进的土地利用/覆盖变化(land use/cover change,LUCC)分类自动更新方法。首先,引入MAD技术来降低多光谱影像波段间相关性的影响,从而改善对像元变化检测的精度,增强LUCC分类自动更新过程中训练样本的可靠性,提高LUCC分类自动更新的精度;然后,为减少分类图中"椒盐"噪声的影响,进一步利用迭代马尔科夫随机场(iterative Markov random field,IR-MRF)模型进行分类后空间邻域处理,以提高自动更新的精度。以福建省长汀县2013年获取的Landsat8影像数据以及相应的LUCC分类图为基准,利用2003年获取的Landsat5影像,对长汀县2003年的LUCC进行更新。实验结果表明,该方法的自动更新总体精度能够达到80%,比单独采用CVAPS方法的自动更新精度提高了约3%。 展开更多
关键词 土地利用/覆盖变化(LUCC) 自动更新 多元变化检测(MAD) 后验概率变化矢量分析(CVAPS) 迭代马尔科夫随机场(IR-MRF)模型
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基于空间模糊C均值聚类和贝叶斯网络的抗噪声遥感图像变化检测 被引量:2
18
作者 王子浩 李轶鲲 +1 位作者 李小军 杨树文 《自然资源遥感》 CSCD 北大核心 2023年第4期96-104,共9页
目前,大部分遥感变化检测算法无法有效处理受高斯、椒盐和混合噪声污染的图像。为了解决这一问题,文章将能够在噪声污染条件下有效分解混合像元的5种基于邻域空间信息的模糊C均值聚类(FCM_S1,FCM_S2,KFCM_S1,KFCM_S2和FLICM)算法分别与... 目前,大部分遥感变化检测算法无法有效处理受高斯、椒盐和混合噪声污染的图像。为了解决这一问题,文章将能够在噪声污染条件下有效分解混合像元的5种基于邻域空间信息的模糊C均值聚类(FCM_S1,FCM_S2,KFCM_S1,KFCM_S2和FLICM)算法分别与简单贝叶斯网络(simple Bayesian network,SBN)相结合,在后验概率空间变化向量分析(change vector analysis in posterior probability space,CVAPS)框架下,实现了5种能够较好地抗高斯、椒盐和混合噪声的遥感变化检测方法。对比实验证明,该文所提出的变化检测算法对高斯、椒盐和混合噪声具有较好的鲁棒性。 展开更多
关键词 变化检测 模糊C均值聚类 简单贝叶斯网络 后验概率空间变化向量分析
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