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上市公司以真实盈余管理逃避高质量审计监督的动机研究 被引量:52
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作者 李江涛 何苦 《审计研究》 CSSCI 北大核心 2012年第5期58-67,共10页
本文选用2008—2010年我国沪深两市所有非金融类上市公司为研究样本,探讨了公司聘用审计师的审计质量和真实盈余管理强度之间的关系,并且结合外部制度环境和行业竞争程度做出了更进一步的深入研究。研究发现,国际"四大"会计... 本文选用2008—2010年我国沪深两市所有非金融类上市公司为研究样本,探讨了公司聘用审计师的审计质量和真实盈余管理强度之间的关系,并且结合外部制度环境和行业竞争程度做出了更进一步的深入研究。研究发现,国际"四大"会计师事务所审计的公司,真实盈余管理强度显著大于"非四大"事务所审计的公司,说明我国上市公司具有采用真实盈余管理逃避高质量外部审计的动机。另外,公司的财务状况、公司治理机制以及所有权性质等都会对管理者实施真实盈余管理的动机产生影响。 展开更多
关键词 审计质量 真实盈余管理 应计盈余管理
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证券公司财富管理业务的竞争优势、战略目标与转型路径 被引量:19
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作者 孟醒 申曙光 《南方金融》 北大核心 2018年第4期90-98,共9页
随着国民收入的不断增加,我国居民对于财富管理服务的需求愈加强烈。在权益类投资产品快速流向财富管理行业的背景下,如何探寻合适的财富管理业务发展路径,是国内证券业需要研究的重大课题。本文首先基于SWOT框架对证券公司开展财富管... 随着国民收入的不断增加,我国居民对于财富管理服务的需求愈加强烈。在权益类投资产品快速流向财富管理行业的背景下,如何探寻合适的财富管理业务发展路径,是国内证券业需要研究的重大课题。本文首先基于SWOT框架对证券公司开展财富管理业务的优势和劣势进行分析,指出财富管理业务发展面临的机遇和挑战;其次,提出新形势下证券公司财富管理业务模式的发展目标,即结合证券公司在资本市场方面的独特优势与客户日益增长的财富获取、保有、增长以及传承方面的需求,逐步构建起与资本市场相关度较高的财富管理体系;再次,从客户、产品以及机制三个方面,分析证券公司财富管理业务战略目标的实现路径;最后,提出完善证券公司财富管理业务风险管理和监管机制的若干建议,包括建立科学的财富管理产品风险控制体系、适当降低集合理财产品的投资者门槛、丰富期权产品种类、降低母基金(FOF)费率等。 展开更多
关键词 财富管理 资产管理 理财产品 金融科技 券商
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商业银行综合化经营的风险管理研究 被引量:3
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作者 薛超 《现代管理科学》 CSSCI 北大核心 2016年第7期48-50,共3页
目前,在监管政策的积极引导下,综合化经营已成为我国商业银行发展的重要选择。在混业经营的大趋势下,商业银行综合化经营在不断提速,但由此引发的潜在风险也需引起重视。首先,文章分析了商业银行开展综合化经营将面临的个体风险。然后,... 目前,在监管政策的积极引导下,综合化经营已成为我国商业银行发展的重要选择。在混业经营的大趋势下,商业银行综合化经营在不断提速,但由此引发的潜在风险也需引起重视。首先,文章分析了商业银行开展综合化经营将面临的个体风险。然后,分析综合化经营各类业务带来的交叉风险,重点分析了利益冲突、内部交易、杠杆风险和风险传递等几方面内容。在此基础上,结合日前出台的《商业银行市场风险管理指引》,为商业银行综合化经营中的风险管理提出政策建议。 展开更多
关键词 商业银行 综合化经营 风险管理
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国债现货流动性不足背景下的国债期货市场稳定性研究 被引量:4
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作者 刘玄 《武汉金融》 北大核心 2013年第4期19-21,25,共4页
2012年2月13日,中国金融期货交易所国债期货仿真交易联网测试正式启动,8家金融机构参与首轮联网测试。仅仅两个多月后,4月23日,仿真交易又开始向全市场推广,国债期货再次走入公众的视线。本文在对我国国债现货市场流动性进行实证研究的... 2012年2月13日,中国金融期货交易所国债期货仿真交易联网测试正式启动,8家金融机构参与首轮联网测试。仅仅两个多月后,4月23日,仿真交易又开始向全市场推广,国债期货再次走入公众的视线。本文在对我国国债现货市场流动性进行实证研究的基础上,客观分析了现货市场的流动性不足可能会给未来国债期货市场带来潜在不利影响。同时,更进一步的研究表明,虽然潜在风险客观存在,但是在实际运行中的不利影响完全可控,未来国债期货市场可以保持稳健运行。 展开更多
关键词 国债现货 国债期货 流动性 稳定性
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资产管理公司并表管理问题研究
5
作者 张洁 《管理现代化》 CSSCI 北大核心 2013年第1期25-27,共3页
银监会颁发了《金融资产管理公司并表监管指引(试行)》,这为初具金融控股集团雏形的资产管理公司并表管理提出了新思路和方法。本文通过对资产管理公司并表管理的现状进行分析,进而提出完善其并表管理的建议。
关键词 资产管理公司(AMC) 并表管理 并表管理组织构架
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会计师事务所转制政策对审计定价的影响 被引量:42
6
作者 李江涛 宋华杨 邓迦予 《审计研究》 CSSCI 北大核心 2013年第2期99-105,共7页
2010年以来,国家相关部门出台了一系列会计师事务所转制政策,推动大中型会计师事务所从有限责任制转为特殊普通合伙制,以实现事务所做大做强。事务所转制会加大审计师面临的法律责任,那么审计师如何应对法律责任的变化?是否会因为法律... 2010年以来,国家相关部门出台了一系列会计师事务所转制政策,推动大中型会计师事务所从有限责任制转为特殊普通合伙制,以实现事务所做大做强。事务所转制会加大审计师面临的法律责任,那么审计师如何应对法律责任的变化?是否会因为法律责任的提高向审计客户收取更高的审计收费呢?实证研究发现,尽管完成转制事务所的审计定价得到提高,但是与事务所转制政策没有直接关系。这说明在当前制度背景下,审计定价对审计师法律责任变化不敏感,可能与当前审计市场的行业特点有关。 展开更多
关键词 事务所转制 法律责任 审计定价
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投融资效率与投资者保护的平衡:P2P借贷平台监管模式研究 被引量:30
7
作者 宋鹏程 吴志国 赵京 《金融理论与实践》 北大核心 2014年第1期33-38,共6页
P2P借贷行业在西方和我国都得到迅速发展,原因在于其提高投融资效率并将民间金融透明化。英、美等国已初步建立对该行业的监管框架,而我国目前在此方面缺乏顶层设计。研究提出,有效率的P2P借贷监管应当兼顾投融资效率和投资者保护,在维... P2P借贷行业在西方和我国都得到迅速发展,原因在于其提高投融资效率并将民间金融透明化。英、美等国已初步建立对该行业的监管框架,而我国目前在此方面缺乏顶层设计。研究提出,有效率的P2P借贷监管应当兼顾投融资效率和投资者保护,在维护投资者利益的同时尽量给平台足够的发展空间。首先,加快民间信贷和隐私保护等立法进程刻不容缓。其次,基于国情,P2P借贷行业应当有央行和银监会联合监管。再次,提出建立行业协会和促进行业自律的重要性。 展开更多
关键词 P2P借贷 人人贷 投资者保护 监管模式
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我国P2P借贷行业监管模式研究 被引量:21
8
作者 宋鹏程 吴志国 +1 位作者 赵京 Melissa Guzy 《南方金融》 北大核心 2014年第1期16-20,共5页
近年来P2P借贷行业在我国迅速发展,但目前我国还没有建立起相应的监管架构。本文对P2P借贷的优势和风险进行了分析,在借鉴英美等国P2P借贷行业监管经验的基础上,认为我国的P2P借贷监管应当兼顾投融资效率和投资者保护,在维护投资者利益... 近年来P2P借贷行业在我国迅速发展,但目前我国还没有建立起相应的监管架构。本文对P2P借贷的优势和风险进行了分析,在借鉴英美等国P2P借贷行业监管经验的基础上,认为我国的P2P借贷监管应当兼顾投融资效率和投资者保护,在维护投资者利益的同时尽量给P2P借贷平台足够的发展空间;加快民间信贷和隐私保护等立法进程刻不容缓;P2P借贷行业应当由中央银行和银监会联合监管,并需要建立行业协会,促进行业自律。 展开更多
关键词 P2P借贷 金融监管 投资者保护 监管模式
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“家”的观念:概念、视角与分析维度 被引量:28
9
作者 白凯 符国群 《思想战线》 CSSCI 北大核心 2013年第1期46-51,共6页
家的观念主要来自家庭意义的诠释,家的观念所注重的,不仅是家庭本身的意义,同时也应该体现家庭成员及家庭网络的互动过程与经历。为此,家的观念的研究应主要从系统论视角出发,以"问题"为中心进行跨学科的整合,兼采质性与量化... 家的观念主要来自家庭意义的诠释,家的观念所注重的,不仅是家庭本身的意义,同时也应该体现家庭成员及家庭网络的互动过程与经历。为此,家的观念的研究应主要从系统论视角出发,以"问题"为中心进行跨学科的整合,兼采质性与量化的研究方式,力求长期性的资料收集与分析,研究应呈现"互动建构"、"整合性"及"历程性"三大研究特点。 展开更多
关键词 家的观念 家庭系统 家庭边界 研究视角
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家庭资产结构与消费倾向:基于CFPS数据的研究 被引量:21
10
作者 贺洋 臧旭恒 《南方经济》 CSSCI 北大核心 2016年第10期75-94,共20页
文章基于CFPS数据,将居民家庭资产区分为流动性较高的资产和流动性较低的资产两种类型,把不同类型资产的变现成本引入到家庭消费决策的分析中,构建了一个双资产消费决策模型,并实证研究了家庭资产结构对消费倾向的影响。整体来看,家庭... 文章基于CFPS数据,将居民家庭资产区分为流动性较高的资产和流动性较低的资产两种类型,把不同类型资产的变现成本引入到家庭消费决策的分析中,构建了一个双资产消费决策模型,并实证研究了家庭资产结构对消费倾向的影响。整体来看,家庭流动性较高的资产占比提升有助于提高家庭的平均消费倾向,流动性较高的资产占比每增加1个百点,家庭的消费倾向增加0.11个百分点;随着家庭流动性较高的资产占比的增加,其对消费的促进作用也会显著增加。通过提高资产整体的流动性,降低金融服务费率,有助于从微观视角上扩大居民的消费需求。 展开更多
关键词 家庭资产 流动资产占比 消费倾向 生命周期
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资本市场监管:平衡的艺术——美国众筹融资监管思路的启示 被引量:19
11
作者 吴志国 宋鹏程 赵京 《征信》 北大核心 2014年第3期88-92,共5页
为了保护投资者利益,美国《证券法》要求公开发行的证券注册并进行公开持续的信息披露,虽然对于小企业的公开融资活动给予了一定程度的豁免,但是众多小企业依然承担不起信息披露等监管成本,因此不能有效利用资本市场进行公开融资,不利... 为了保护投资者利益,美国《证券法》要求公开发行的证券注册并进行公开持续的信息披露,虽然对于小企业的公开融资活动给予了一定程度的豁免,但是众多小企业依然承担不起信息披露等监管成本,因此不能有效利用资本市场进行公开融资,不利于资本形成。2012年美国JOBS法案将众筹这一融资方式纳入监管,使其成为合法融资行为。针对小企业融资和普通投资者投资两方面的特点,JOBS法案将监管重点从强制注册和信息披露转向设定投资者投资上限,平衡了中小企业融资便利(促进资本形成)和投资者保护之间的冲突,提供了新的监管思路。 展开更多
关键词 资本市场 众筹 监管
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村镇银行的“支农”效应与制约因素 被引量:16
12
作者 朱乾宇 张忠永 《农村金融研究》 2009年第4期65-70,共6页
村镇银行的建立对促进农村金融改革具有重要意义。本文以发起银行种类较为全面的湖北省村镇银行的发展情况为例,分析了村镇银行的支农效应及其发展过程中的制约因素,并进一步提出了促进其发展的政策建议。
关键词 银行 村镇 支农 农村金融改革 发展情况 湖北省
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政府干预、所有权与战略性新兴产业自主创新效率研究 被引量:5
13
作者 李小静 孙文生 《河北经贸大学学报》 CSSCI 北大核心 2016年第3期89-95,共7页
当今世界,自主创新已成为高新技术及新兴事业发展的核心与关键。而自主创新的效率又受到外部制度和内部制度的影响。运用因子分析法和DEA-BCC模型分别对政府干预(外部制度)和所有权(内部制度)与战略性新兴产业自主创新效率进行测度,结... 当今世界,自主创新已成为高新技术及新兴事业发展的核心与关键。而自主创新的效率又受到外部制度和内部制度的影响。运用因子分析法和DEA-BCC模型分别对政府干预(外部制度)和所有权(内部制度)与战略性新兴产业自主创新效率进行测度,结果表明不同所有权形式对战略性新兴产业自主创新效率影响的方式和程度各有差异,政府干预扮演着"援助之手"的角色。 展开更多
关键词 政府干预 所有权 战略性新兴产业 自主创新效率 新技术 新兴产业 创新效率 规模效率
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经济金融风险传染的防范与治理——基于资产负债表视角的分析 被引量:10
14
作者 吴念鲁 杨海平 《西南金融》 2016年第2期15-18,共4页
本文从资产负债表连接关系出发,分析了流动性变化情况下各类主体资产负债表的变化规律,以及由此引发的风险传染,探讨了资产负债表传染与资产负债表衰退之间的关系,并简要阐述了大规模风险传染的防范与治理。
关键词 资产负债表 风险传染 流动性风险 流动性冲击 宏观审慎监管
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我国上市公司再融资选择影响因素的实证检验 被引量:5
15
作者 支晓强 童盼 《北京工商大学学报(社会科学版)》 北大核心 2004年第5期27-31,共5页
本文利用2000年我国上市公司的相关数据,对上市公司再融资选择影响因素进行了实证检验,发现盈利能力、股利政策、成长性、公司是否同时发行境内外资股、境外外资股、以前年度配股次数、资产负债率、上市年限等因素与上市公司配股决策显... 本文利用2000年我国上市公司的相关数据,对上市公司再融资选择影响因素进行了实证检验,发现盈利能力、股利政策、成长性、公司是否同时发行境内外资股、境外外资股、以前年度配股次数、资产负债率、上市年限等因素与上市公司配股决策显著相关。 展开更多
关键词 上市公司 再融资 配股 股权 股利政策 盈利能力
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银行卡发卡市场与收单市场的平衡发展:基于双边市场理论 被引量:6
16
作者 韩蓓 刘佳 《南方金融》 北大核心 2011年第3期81-83,86,共4页
银行卡业由发卡市场与收单市场共同构成,具有典型的双边市场特征和复杂的网络外部性,平衡两端市场的需求是银行卡业成功运作的关键。本文以双边市场理论为基础,从充分利用外部客户资源、提供差异化服务、实行差别商户扣率、加强收单市... 银行卡业由发卡市场与收单市场共同构成,具有典型的双边市场特征和复杂的网络外部性,平衡两端市场的需求是银行卡业成功运作的关键。本文以双边市场理论为基础,从充分利用外部客户资源、提供差异化服务、实行差别商户扣率、加强收单市场宣传力度等方面分析如何促进发卡市场与收单市场的协调发展。 展开更多
关键词 双边市场 银行卡 发卡业务 收单业务
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金融控股与中国证券公司效率 被引量:3
17
作者 杨志明 郑明高 鄢哲明 《浙江社会科学》 CSSCI 北大核心 2015年第6期15-23,130,共10页
本文运用基于松弛的序列方向距离函数测度了2007~2013年中国96家证券公司的生产效率,以股东多元化经营、绝对控股证券公司作为金融控股刻画指标,实证分析了金融控股对于中国证券公司生产效率的影响。研究发现,在控制宏观经济、行业特征... 本文运用基于松弛的序列方向距离函数测度了2007~2013年中国96家证券公司的生产效率,以股东多元化经营、绝对控股证券公司作为金融控股刻画指标,实证分析了金融控股对于中国证券公司生产效率的影响。研究发现,在控制宏观经济、行业特征、公司经营状况等因素的条件下,在金融控股下的证券公司与单一化经营股东控制的证券公司之间,其效率并不存在显著差异;相比于绝对控股,股东为相对控股和参股的情况下的证券公司效率存在显著差异;股权集中度的变动显著地影响了证券公司效率水平。 展开更多
关键词 金融控股 证券公司 效率 股权结构
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论大中型商业银行小微企业金融服务模式的构建 被引量:31
18
作者 汪兴隆 《南方金融》 北大核心 2012年第6期79-83,共5页
信息技术的发展和商业银行模式重构能力的提升使得大中型商业银行开展小微企业金融服务成为可能,但其关键在于构建适合小微企业金融服务的商业模式。本文分析了大中型商业银行开展小微金融的可能性以及相关优势,提出了大中型商业银行开... 信息技术的发展和商业银行模式重构能力的提升使得大中型商业银行开展小微企业金融服务成为可能,但其关键在于构建适合小微企业金融服务的商业模式。本文分析了大中型商业银行开展小微金融的可能性以及相关优势,提出了大中型商业银行开展小微企业金融服务的商业模式构建框架,并由此提出了相关政策建议。 展开更多
关键词 大中型商业银行 小微企业金融 商业模式
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商业银行集团客户成员企业信用风险传导仿真研究 被引量:3
19
作者 马亚男 李莹 《商业研究》 CSSCI 北大核心 2016年第12期96-101,共6页
商业银行集团客户内部复杂的股权关系、投融资关系、债权债务关系等,造成各成员客户授信风险具有较强的关联性和传导性。本文利用级联失效模型建立集团客户网络,对各成员风险负载能力、成员之间风险传递与分配方式、集团整体抗风险能力... 商业银行集团客户内部复杂的股权关系、投融资关系、债权债务关系等,造成各成员客户授信风险具有较强的关联性和传导性。本文利用级联失效模型建立集团客户网络,对各成员风险负载能力、成员之间风险传递与分配方式、集团整体抗风险能力进行量化,通过集团客户网络级联失效仿真结果的分析,对集团成员内部的风险传导及整体抗风险能力给出客户的量化与评价,以期为商业银行度量和量化集团客户成员之间的风险传导及风险负担能力、了解整个集团的抗风险能力提供参考。 展开更多
关键词 商业银行 集团客户 信用风险传导 仿真
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兼顾属性距离及关系强度的密度聚类算法 被引量:2
20
作者 吴玲玉 白尘 《计算机应用研究》 CSCD 北大核心 2013年第11期3283-3286,共4页
传统属性空间的密度聚类算法仅考虑对象属性取值相似度,网络空间密度聚类算法仅关注对象间关系紧密度。针对两类算法的不足,提出一种兼顾属性距离及关系强度的密度聚类算法。在构建兼顾属性距离及关系强度的网络之后,完善了近邻对象及... 传统属性空间的密度聚类算法仅考虑对象属性取值相似度,网络空间密度聚类算法仅关注对象间关系紧密度。针对两类算法的不足,提出一种兼顾属性距离及关系强度的密度聚类算法。在构建兼顾属性距离及关系强度的网络之后,完善了近邻对象及核心对象的概念,并给出了相应的聚类策略。理论分析和实验结果表明,由于综合考虑了属性、关系及关系强度信息,算法规避了对象属性值分布对聚类过程的影响,改善了聚类效果,并能有效识别枢纽点和孤立点。 展开更多
关键词 聚类 加权网络 近邻对象 核心对象
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