期刊导航
期刊开放获取
上海教育软件发展有限公..
期刊文献
+
任意字段
题名或关键词
题名
关键词
文摘
作者
第一作者
机构
刊名
分类号
参考文献
作者简介
基金资助
栏目信息
任意字段
题名或关键词
题名
关键词
文摘
作者
第一作者
机构
刊名
分类号
参考文献
作者简介
基金资助
栏目信息
检索
高级检索
期刊导航
共找到
1
篇文章
<
1
>
每页显示
20
50
100
已选择
0
条
导出题录
引用分析
参考文献
引证文献
统计分析
检索结果
已选文献
显示方式：
文摘
详细
列表
相关度排序
被引量排序
时效性排序
双分式布朗运动下股本权证的定价
被引量：
38
1
作者
肖炜麟
张卫国
徐维东
《系统工程学报》
CSCD
北大核心
2013年第3期348-354,共7页
为了体现金融资产的长期记忆性,采用几何双分式布朗运动刻画股本权证标的资产价格变化的行为模式.基于Wick积分推导出股本权证价值所满足的偏微分方程,并通过终值条件和变量代换得到该偏微分方程的解:股本权证的定价公式.进一步研究了...
为了体现金融资产的长期记忆性,采用几何双分式布朗运动刻画股本权证标的资产价格变化的行为模式.基于Wick积分推导出股本权证价值所满足的偏微分方程,并通过终值条件和变量代换得到该偏微分方程的解:股本权证的定价公式.进一步研究了长记忆参数对定价模型的影响以及定价模型的参数估计问题.最后,采用市场数据进行实证研究,不同模型的定价结果说明了金融资产具有长期记忆性.
展开更多
关键词
双分式布朗运动
长期记忆性
wick积分
股本权证
在线阅读
下载PDF
职称材料
题名
双分式布朗运动下股本权证的定价
被引量：
38
1
作者
肖炜麟
张卫国
徐维东
机构
浙江大学管理学院
华南理工大学工商管理学院
出处
《系统工程学报》
CSCD
北大核心
2013年第3期348-354,共7页
基金
国家自然科学基金资助项目(71101056
71171086)
+3 种基金
国家社科基金重大资助项目(11&ZD156)
广东省自然科学基金博士启动资助项目(S201 1040005723)
广东高校优秀青年创新人才培育计划资助项目(wym11010)
华南理工大学中央高校基本科研业务费专项资金资助项目(2012ZM0029)
文摘
为了体现金融资产的长期记忆性,采用几何双分式布朗运动刻画股本权证标的资产价格变化的行为模式.基于Wick积分推导出股本权证价值所满足的偏微分方程,并通过终值条件和变量代换得到该偏微分方程的解:股本权证的定价公式.进一步研究了长记忆参数对定价模型的影响以及定价模型的参数估计问题.最后,采用市场数据进行实证研究,不同模型的定价结果说明了金融资产具有长期记忆性.
关键词
双分式布朗运动
长期记忆性
wick积分
股本权证
Keywords
bifractional Brownian motion
long memory
wick
integration
equity warrants
分类号
F830.59 [经济管理—金融学]
在线阅读
下载PDF
职称材料
题名
作者
出处
发文年
被引量
操作
1
双分式布朗运动下股本权证的定价
肖炜麟
张卫国
徐维东
《系统工程学报》
CSCD
北大核心
2013
38
在线阅读
下载PDF
职称材料
已选择
0
条
导出题录
引用分析
参考文献
引证文献
统计分析
检索结果
已选文献
上一页
1
下一页
到第
页
确定
用户登录
登录
IP登录
使用帮助
返回顶部
