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Multi-hierarchical fuzzy judgment and nested dominance relation of rough set theory-based environmental risk evaluation for tailings reservoirs
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作者 田森 陈建宏 《Journal of Central South University》 SCIE EI CAS CSCD 2015年第12期4797-4806,共10页
Environmental risk assessment of tailings reservoir assessment system is complex and has many index factors.In order to accurately judge surrounding environmental risks of tailings reservoirs and determinate the corre... Environmental risk assessment of tailings reservoir assessment system is complex and has many index factors.In order to accurately judge surrounding environmental risks of tailings reservoirs and determinate the corresponding prevention and control work,multi-hierarchical fuzzy judgment and nested dominance relation of rough set theory are implemented to evaluate them and find out the rules of this evaluation system with 14 representative cases.The methods of multi-hierarchical fuzzy evaluation can overall consider each influence factor of risk assessment system and their mutual impact,and the index weight based on the analytic hierarchy process is relatively reasonable.Rough set theory based on dominance relation reduces each index attribute from the top down,largely simplifies the complexity of the original evaluation system,and considers the preferential information in each index.Furthermore,grey correlation theory is applied to analysis of importance of each reducted condition attribute.The results demonstrate the feasibility of the proposed safety evaluation system and the application potential. 展开更多
关键词 environmental risk tailings reservoir fuzzy evaluation dominance relation rough set grey correlation theory
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基于改进的RiskMetrics模型的股票市场风险度量 被引量:2
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作者 周东海 陈滨霞 蒋远营 《桂林理工大学学报》 CAS 北大核心 2021年第4期926-934,共9页
对RiskMetrics模型两个假设做出改进,并运用改进的RiskMetrics模型对2007年1月至2018年9月的国内外股票指数日收盘价序列进行建模,实证结果表明:改进的RiskMetrics模型可以更加精准刻画三类股指序列的在险价值。美国股市对利空消息的反... 对RiskMetrics模型两个假设做出改进,并运用改进的RiskMetrics模型对2007年1月至2018年9月的国内外股票指数日收盘价序列进行建模,实证结果表明:改进的RiskMetrics模型可以更加精准刻画三类股指序列的在险价值。美国股市对利空消息的反应非常剧烈,沪深股市与香港股市之间具有趋同性,但两者对新息冲击的反应有所不同,沪深股市对利空消息与利好消息的反应区别不明显,而香港股市对利空消息的反应明显强于利好消息。另外,三类指数的收益率序列均呈“尖峰厚尾”特性;股票价格波动对冲击的反应速度由高到低依次是美国股市、香港股市、内地股市,而对冲击的持久性由强至弱的排序则恰恰相反。 展开更多
关键词 股指收盘价 在险价值 尖峰厚尾 杠杆效应
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基于混合因果逻辑的尾矿坝事故知识图谱构建与应用 被引量:3
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作者 郭梨 高元 +1 位作者 吴昊 杨震 《金属矿山》 北大核心 2025年第1期233-242,共10页
针对尾矿坝事故风险分析的复杂性和不确定性,提出了一种基于混合因果逻辑的尾矿坝事故知识图谱构建与应用方法。该方法首先设计了尾矿坝事故风险分析的混合因果逻辑模型框架,针对尾矿坝自身风险,识别确定性因果逻辑关系;针对人为组织失... 针对尾矿坝事故风险分析的复杂性和不确定性,提出了一种基于混合因果逻辑的尾矿坝事故知识图谱构建与应用方法。该方法首先设计了尾矿坝事故风险分析的混合因果逻辑模型框架,针对尾矿坝自身风险,识别确定性因果逻辑关系;针对人为组织失误,识别非确定性的因果关系。在此模型中,事件序列图位于最顶层,用于风险逻辑演化和计算事故发生概率;中间层为故障树,探究关键事件发生的原因;贝叶斯网络位于最底层,分析具有变化性且相互关联的事件或因子的影响,评估人为和组织失效的概率。然后根据所得到的节点及其之间的逻辑关系,采用Python+Neo4j方法转化为基于混合因果逻辑的尾矿坝事故知识图谱。以降雨引发的尾矿坝事故为例,分析了尾矿坝事故的主要原因和影响因素,以及它们之间的因果关系,利用混合因果逻辑模型对尾矿坝事故风险进行了定量和定性的推理和分析,并构建了相应的知识图谱。研究结果表明:该方法能够综合考虑尾矿坝事故风险的复杂性和不确定性,从多个角度以图形化方式描述事故的演化机理,为尾矿坝风险管理提供了一种有效工具。 展开更多
关键词 混合因果逻辑 知识图谱 尾矿坝事故 风险评估
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基于LASSO-QVAR模型的中国金融机构尾部关联网络特征与系统性风险研究 被引量:1
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作者 许启发 蒋翠侠 汤彬彬 《统计与信息论坛》 北大核心 2025年第3期56-72,共17页
基于LASSO-QVAR模型,筛选金融机构之间有效关联,构建有向加权尾部关联网络,可以从系统视角揭示系统性风险动态特征。一方面,通过尾部关联网络构造系统性风险计分及其贡献,以度量系统性风险水平与识别系统重要性金融机构,进一步从微观层... 基于LASSO-QVAR模型,筛选金融机构之间有效关联,构建有向加权尾部关联网络,可以从系统视角揭示系统性风险动态特征。一方面,通过尾部关联网络构造系统性风险计分及其贡献,以度量系统性风险水平与识别系统重要性金融机构,进一步从微观层面探究系统性风险贡献的影响机制;另一方面,将尾部关联网络区分为正关联网络与负关联网络,分别提取网络整体特征以及网络节点特征,考察不同关联关系下网络特征的系统性风险预测能力。以2011—2022年32家中国A股上市金融机构作为研究对象,开展了实证研究。研究结果显示:第一,尾部关联网络具有时变特征,能够较好地吻合一些危机事件,银行业和证券业呈现出更为紧密的关联性,具有行业异质性。进一步,发现银行业风险共振(正关联网络)与风险分散(负关联网络)功能相较其他金融行业更强。第二,系统性风险计分可以作为量化系统性风险动态性的重要指标,系统性风险贡献主要集中于银行业与保险业,进一步机制分析表明公司治理水平能够显著影响到系统性风险贡献。第三,尾部关联网络特征具有很好的预测能力,网络整体特征能够预测系统性风险大小,网络节点特征能够预测金融机构系统性风险贡献。 展开更多
关键词 系统性风险 尾部关联网络 风险计分 LASSO-QVAR模型 金融机构
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中国金融市场系统性风险对公募基金收益率的溢出效应 被引量:1
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作者 周佰成 马克 王婧仪 《经济问题》 北大核心 2025年第4期70-80,共11页
基于2013—2023年金融市场日度数据,采用GARCH-Copula-CoVaR模型,深入刻画了金融市场之间在正常和极端条件下的风险联系。研究结果表明,系统性风险的提高显著增大了市场波动性,这种波动性直接影响了公募基金收益率。公募基金对高风险资... 基于2013—2023年金融市场日度数据,采用GARCH-Copula-CoVaR模型,深入刻画了金融市场之间在正常和极端条件下的风险联系。研究结果表明,系统性风险的提高显著增大了市场波动性,这种波动性直接影响了公募基金收益率。公募基金对高风险资产配置极为敏感,尤其在极端市场条件下,其风险溢出效应对基金资产配置影响显著。因此,面对复杂的风险溢出效应,公募基金管理者应当建立完善的风险管理体系,提升风险识别和评估能力,采取积极的资产配置及风险分散策略降低潜在损失。监管机构应通过制定和执行宏观审慎政策,强化跨市场监管,推动金融创新,提高金融系统的韧性和适应性。 展开更多
关键词 金融市场 系统性风险 公募基金 尾部风险
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中美半导体与电子行业的动态相关性与极端风险传染研究:基于费城半导体指数与申万电子指数的证据
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作者 周新苗 刘慧宏 +1 位作者 钱欢欢 袁苗 《中国软科学》 北大核心 2025年第4期205-213,共9页
在全球科技竞争和市场不确定性加剧背景下,中美半导体与电子行业市场的风险传染与联动性问题日益受到关注。基于费城半导体指数与申万电子指数,采用DCC-GARCH、BEKK-GARCH模型与Copula函数,研究中美半导体与电子行业的风险联动性与尾部... 在全球科技竞争和市场不确定性加剧背景下,中美半导体与电子行业市场的风险传染与联动性问题日益受到关注。基于费城半导体指数与申万电子指数,采用DCC-GARCH、BEKK-GARCH模型与Copula函数,研究中美半导体与电子行业的风险联动性与尾部依赖特征。结果表明:市场联动性具有显著时变性;美国市场对中国市场具有预测性;极端条件下尾部风险依赖性显著增强。为此建议加强监管、优化结构、推进产业自主化。 展开更多
关键词 中美半导体与电子行业 动态相关性 尾部风险依赖
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基于C-Vine Copula的城市洪涝多致灾因子遭遇风险分析 被引量:2
7
作者 薛联青 潘桐 刘远洪 《水资源保护》 北大核心 2025年第2期77-87,共11页
基于C-Vine Copula构建了无锡市主城区历时分别为1、3、7 d的降水量、水位及上游流量3种致灾因子的高维联合分布模型,采用相关性系数和尾部依赖系数验证变量组合间复杂的非线性结构和依赖性,计算不同遭遇情景下变量组合的联合遭遇风险... 基于C-Vine Copula构建了无锡市主城区历时分别为1、3、7 d的降水量、水位及上游流量3种致灾因子的高维联合分布模型,采用相关性系数和尾部依赖系数验证变量组合间复杂的非线性结构和依赖性,计算不同遭遇情景下变量组合的联合遭遇风险率和联合遭遇重现期,探讨了多致灾因子遭遇对城市洪涝灾害的协同影响和动态反馈。结果表明:无锡市主城区7 d三变量组合相关性最高,尤其在高极值风险上表现较强的依赖性,其上尾依赖系数高达0.6718;三变量组合的联合遭遇风险率最大,双变量组合次之,单变量最小,当降水量、水位、流量重现期均为10 a时,7 d三变量组合的联合遭遇风险率为21.26%,双变量组合的联合遭遇风险率分别为18.39%、18.37%、13.27%;对于三变量组合的联合重现期缩减率,1 d三变量组合主要受上游流量的影响,最大联合重现期缩减率为29.2%,3、7 d三变量组合主要受降水量的影响,最大联合重现期缩减率分别为29.4%、32.7%。 展开更多
关键词 城市洪涝 致灾因子 C-Vine Copula 尾部依赖性 联合遭遇风险率 联合遭遇重现期 无锡市
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尾部风险对我国公司债定价的影响研究
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作者 王冠英 张金亮 +1 位作者 刘闰梓 张伟 《运筹与管理》 北大核心 2025年第6期214-219,I0083-I0086,共10页
本文选取我国2008年至2019年的公司债样本,研究尾部风险对公司债收益率的影响。实证结果表明,公司债预期收益率与尾部风险呈显著正相关关系,做多高尾部风险组债券并做空低尾部风险组债券能产生0.67%的月平均收益率。低评级、中长期、小... 本文选取我国2008年至2019年的公司债样本,研究尾部风险对公司债收益率的影响。实证结果表明,公司债预期收益率与尾部风险呈显著正相关关系,做多高尾部风险组债券并做空低尾部风险组债券能产生0.67%的月平均收益率。低评级、中长期、小规模与低流动性组合的预期收益与尾部风险之间的正相关关系更加显著。本文在Fama-French债券定价两因子模型的基础上,加入市场风险因子和尾部风险因子,提出我国公司债的四因子定价模型。时间序列回归结果表明,尾部风险因素对解释公司债超额收益率有显著的边际贡献,四因子定价模型对我国公司债收益率有较强的解释能力。 展开更多
关键词 公司债券 尾部风险 资产定价 因子模型
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商品期货价格波动风险传染研究——基于MVMQ-CAViaR模型的实证分析
9
作者 彭志文 徐姝雨 《价格月刊》 北大核心 2025年第1期17-29,共13页
基于2004—2024年中国商品期货市场的南华商品综合指数及一级分类指数构建MVMQCAViaR模型,旨在考察市场间尾部风险相关性。通过计算联合分布假设下的Wald统计量,构建中国商品期货市场价格波动尾部风险传染网络,系统性分析尾部风险跨市... 基于2004—2024年中国商品期货市场的南华商品综合指数及一级分类指数构建MVMQCAViaR模型,旨在考察市场间尾部风险相关性。通过计算联合分布假设下的Wald统计量,构建中国商品期货市场价格波动尾部风险传染网络,系统性分析尾部风险跨市场传染现象。研究发现,商品期货市场尾部风险存在聚集效应,且市场间存在显著尾部风险传染。商品期货市场尾部风险传染包含波动溢出与直接传染两条路径,基本形成“金属—农产品/工业品—能化品”尾部风险传染网络。从尾部风险与系统性风险的关联性看,金属期货价格对外部风险冲击较为敏感,因其风险吸收和传导作用而成为系统性风险聚集中心;长期低波动的农产品期货市场则扮演中国商品期货市场稳定角色。因此,监管部门需系统性监测与控制商品期货系统性风险,除关注高波动、高风险市场外,还要重视低波动市场异常波动及尾部风险溢出效应,掌握期货市场风险传染内部网络结构,提高日常风险监控与极端风险预警能力。 展开更多
关键词 商品期货 尾部风险 风险传染 MVMQ-CAViaR
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文本数据驱动下尾部风险影响因素动态识别与测度——基于我国金融机构的实证研究
10
作者 刘超 钱存 《管理工程学报》 北大核心 2025年第6期16-34,共19页
挖掘和提取文本数据中的潜在风险驱动信息,提升金融行业的风险识别效率是提高金融监管质效的重要途径。本文的研究将文本主题分析技术与多元统计方法相结合,提出文本数据驱动下的尾部风险影响因素动态识别与测度框架,以期从金融风险文... 挖掘和提取文本数据中的潜在风险驱动信息,提升金融行业的风险识别效率是提高金融监管质效的重要途径。本文的研究将文本主题分析技术与多元统计方法相结合,提出文本数据驱动下的尾部风险影响因素动态识别与测度框架,以期从金融风险文本中识别出金融机构的潜在风险因素并测度其影响程度,对结构化数据进行信息补充,为风险管理提供决策支持。本文以上市公司定期报告与机构分析师报告为文本数据源,采用LDA模型与Word2Vec模型的混合算法识别潜在风险因素,并针对风险因素的高维共线性特征,结合LASSO模型来验证和测度长期与短期影响因素的边际贡献。本文选取2001年至2022年我国上市金融机构的相关数据开展实证研究。研究结果表明,相较于仅包含结构化数据的分析框架,文本信息为尾部风险的影响因素识别补充了额外的信息价值,为尾部风险防范提供前瞻性的参考依据。静态分析表明,该框架能够识别出文本信息中金融机构经营过程中存在的长期风险因素,且不同风险因素的边际贡献存在异质性,即当尾部风险升高时风险文本主题因素的边际贡献更高,解释力度更强。动态模型分析表明,该框架能够识别出短期的潜在风险因素,且对尾部风险的敏感性更高。该框架为金融风险管理提供了“文本数据驱动”的新思路。 展开更多
关键词 文本驱动决策 尾部风险 LDA模型 Word2Vec模型 LASSO模型
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基于文献计量和ISM的尾矿库洪水风险评估
11
作者 陈国芳 张新如 +2 位作者 李海港 郑宇 汪柳月 《河南理工大学学报(自然科学版)》 北大核心 2025年第6期18-26,共9页
目的洪水是影响尾矿库安全的重要因素,明晰洪水对尾矿库的风险传导路径有利于帮助识别关键风险因素,优化防控措施。方法结合文献计量法和专家决策筛选出尾矿库洪水风险的重要影响指标,利用解释结构模型(interpretative structural model... 目的洪水是影响尾矿库安全的重要因素,明晰洪水对尾矿库的风险传导路径有利于帮助识别关键风险因素,优化防控措施。方法结合文献计量法和专家决策筛选出尾矿库洪水风险的重要影响指标,利用解释结构模型(interpretative structural modeling,ISM)对指标层次进行划分,最后基于事故树分析(fault tree analysis,FTA)解析灾害的演化路径,并提出相应预防措施。结果结果表明:(1)基于文献计量法总共筛选出24个尾矿库洪水风险影响因素,结合平均权重值与专家经验确定10个相对重要的尾矿库洪水风险影响因素;(2)基于ISM计算得出10个影响因素和洪水风险间的相互影响关系,确定尾矿库洪水灾害的直接、间接和最根本影响因素;(3)结合ISM和事故案例,建立尾矿库洪水灾害事故树,通过布尔代数运算得出18种致灾路径和9种预防事故的路径;(4)分析事故树的结构重要度后发现对尾矿库洪水风险影响最大的事件是排洪能力不足、洪峰流量大和初始浸润线埋深浅。结论提出的文献计量法、ISM与FTA相结合的方法不仅实现了客观指标筛选与系统建模的融合,而且为尾矿库防洪实现从“被动应对”向“主动阻断”的转变提供了理论支撑。 展开更多
关键词 尾矿库 洪水风险 文献计量法 解释结构模型 事故树
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计及风电出力预测偏差概率分布尾部运行风险的鲁棒机组组合优化 被引量:1
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作者 霍子宇 鲁宗相 +2 位作者 乔颖 李佳明 吴林林 《电网技术》 北大核心 2025年第5期2014-2023,I0065-I0067,共13页
随着风电接入比例不断增加,其强随机波动性对传统机组组合方法带来了挑战,使得机组启停频繁、运行方式复杂而多变。特别是风电实际出力与预测值存在较大偏差的“恶劣场景”下,日前确定的UC方案在日内可能无法满足供需平衡而导致系统运... 随着风电接入比例不断增加,其强随机波动性对传统机组组合方法带来了挑战,使得机组启停频繁、运行方式复杂而多变。特别是风电实际出力与预测值存在较大偏差的“恶劣场景”下,日前确定的UC方案在日内可能无法满足供需平衡而导致系统运行风险骤增。因此,将风电出力预测偏差概率特性纳入机组组合成为一个迫切需要解决的问题。文章提出了一种计及风电出力概率分布尾部运行风险的两阶段鲁棒机组组合模型及其优化方法。首先,通过数值天气预报数据和谱聚类方法,对单风电场预测出力偏差条件概率分布进行精准刻画,构建区域风电出力概率分布,得到出力置信区间。然后,将风电出力预测偏差尾部概率特性纳入机组组合模型中,优化系统风险裕度,以减少系统在“恶劣场景”下的运行风险,提升系统安全性和经济性。最后,以江苏某地区实际数据进行测试,系统切负荷量仅为传统方法的14%乃至更低,系统风险裕度增加30%~50%,验证了模型的有效性和实用性。 展开更多
关键词 条件概率分布 尾部运行风险 系统风险裕度 鲁棒机组组合
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尾矿库灾害智能化双控平台研发及应用研究 被引量:3
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作者 刘迪 边润泽 +3 位作者 李泽宇 顾清华 马莲净 马金博 《金属矿山》 北大核心 2025年第1期216-223,共8页
尾矿库是矿山的重大危险源,其传统重经验的被动式、经验式、依赖员工素质的粗放式安全管理模式,已不能满足信息化时代的矿山安全管理需求。利用数字化信息技术、大数据分析与应用技术,深入剖析风险分级管控和隐患排查治理两大流程,提出... 尾矿库是矿山的重大危险源,其传统重经验的被动式、经验式、依赖员工素质的粗放式安全管理模式,已不能满足信息化时代的矿山安全管理需求。利用数字化信息技术、大数据分析与应用技术,深入剖析风险分级管控和隐患排查治理两大流程,提出了基于“互联网+双重预防机制”模式的智慧矿山全生命周期的主动式、科学化、依赖技术创新的信息化安全管理模式。综合风险识别和隐患排查建立尾矿库双重预防机制,实现了灾害智能化平台设计和研发,能够实时监测预警风险隐患,实现尾矿库全生命周期的智能化安全管理,并在陕西某尾矿库应用中取得良好效果。结果表明:与传统双重预防方法相比,基于智能化双控平台下的安全管理模式使尾矿库安全管理更加精准和科学,能够实时监测和分析尾矿库的运行状态,识别潜在风险并预警,实现了从事后应急处理到事前主动预防的转变,有效提升了尾矿库安全预控能力。该模式可为矿山企业防灾减灾提供新思路,亦可为新时代的安全管理创新和应急管理创新提供依据。 展开更多
关键词 尾矿库 风险识别 隐患排查 双重预防机制 安全管理
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卫星遥感影像在尾矿库安全风险监测中的应用研究 被引量:1
14
作者 李振涛 付士根 +2 位作者 郭利 褚衍玉 王守印 《中国安全生产科学技术》 北大核心 2025年第3期126-132,共7页
我国尾矿库数量多、分布散,大多处于条件恶劣、交通不便地区,部分尾矿库库区面积大,难以全面掌握尾矿库整体风险状况,且相当数量的尾矿库为位于生活区、工矿企业或城镇等上游的“头顶库”,随着尾矿逐年堆积,尾矿库溃坝风险更加突出。为... 我国尾矿库数量多、分布散,大多处于条件恶劣、交通不便地区,部分尾矿库库区面积大,难以全面掌握尾矿库整体风险状况,且相当数量的尾矿库为位于生活区、工矿企业或城镇等上游的“头顶库”,随着尾矿逐年堆积,尾矿库溃坝风险更加突出。为进一步提高尾矿库风险监测能力,弥补尾矿库地面监测成本高、盲区多、采集难度大等问题,采用卫星遥感技术,研究尾矿库水体面积、下游重要设施等关键指标识别与风险监测。研究结果表明:相对于传统的地面监测,卫星遥感监测具有快速、高效、成本低、探测范围大和受地面环境限制少等优势,在获取尾矿库区域宏观信息、关键指标参数变化、下游风险区域等方面具有较好的应用,可有效提升尾矿库风险监测能力,为尾矿库早期风险识别和事故调查提供技术参考。 展开更多
关键词 卫星遥感影像 尾矿库 安全监测 风险识别
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尾部波动溢出网络视角下的系统性风险——基于市场极端波动相依性的经验证据 被引量:2
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作者 刘庆 冯芸 徐梦霞 《系统管理学报》 北大核心 2025年第1期187-203,共17页
依据市场极端波动相依性,将未来可能引致左尾损失的短期极端上涨过程定义为右尾风险,研究中国股票市场系统性风险的积聚、爆发和跨行业溢出过程以及影响因素。在风险积聚环节,共同冲击的市场预期偏差会显著放大异质性风险;在风险爆发与... 依据市场极端波动相依性,将未来可能引致左尾损失的短期极端上涨过程定义为右尾风险,研究中国股票市场系统性风险的积聚、爆发和跨行业溢出过程以及影响因素。在风险积聚环节,共同冲击的市场预期偏差会显著放大异质性风险;在风险爆发与溢出环节,风险溢出水平对于尾部冲击及其强度高度敏感。多头杠杆资金与金融一体化程度的增长会显著增加系统性风险以及大涨后大跌的可能性,而空头杠杆资金与经济一体化程度的增加则能有效约束风险、维持市场稳定。政策启示如下:①监管部门需要充分考虑政策的市场预期偏差,即便政策本身能够产生有利影响,若与市场预期偏差过大,仍然容易诱发右尾风险的顺周期积聚与爆发。②右尾风险能够有效预测左尾极端损失,因此,有必要设置专门的右尾风险监测指标,从源头上防范金融风险积聚过后的集中释放。③在建设全国统一大市场的背景下,需要强调多层次资本市场的风险分层管理功能。 展开更多
关键词 尾部波动溢出网络 系统性风险 市场极端波动相依性 上行风险
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金融脆弱性、经济尾部风险与“双支柱”调控优化研究
16
作者 邱韵 陈良源 林建浩 《中山大学学报(社会科学版)》 北大核心 2025年第5期122-133,共12页
管理宏观经济尾部风险是保证经济运行在合理区间的重要环节,有助于实现稳增长和防风险的双重目标。本文基于分位数回归模型测度经济尾部风险,实证检验了金融脆弱性机制,即负向的金融冲击是经济尾部风险的重要来源,且削弱了“双支柱”政... 管理宏观经济尾部风险是保证经济运行在合理区间的重要环节,有助于实现稳增长和防风险的双重目标。本文基于分位数回归模型测度经济尾部风险,实证检验了金融脆弱性机制,即负向的金融冲击是经济尾部风险的重要来源,且削弱了“双支柱”政策的调控效果。在此基础上,本文从政策目标角度提出“双支柱”调控框架的优化思路:通过非线性参数设定将金融脆弱性引入动态随机一般均衡模型,内生刻画宏观经济尾部风险特征,捕捉了产出分布左偏的下行风险特征。进一步,本文将金融状况纳入政策目标体系,探究盯住金融状况的货币政策和宏观审慎政策优化效果。理论模拟结果表明,优化后的政策搭配能有效降低经济尾部风险,实现产出波动调控与尾部风险防范的平衡。本文为相关理论研究提供可行方案,为“双支柱”调控应对尾部风险提供决策参考依据。 展开更多
关键词 经济尾部风险 在险增长 金融脆弱性 “双支柱”政策
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区域经济增长尾部风险的网络关联与溢出机制
17
作者 吴健 邓创 《中国软科学》 北大核心 2025年第2期119-129,共11页
尾部风险的跨域传染是制约区域经济协调发展的重大隐患,为此亟需明晰地区经济增长尾部风险的空间传染路径与溢出渠道。基于在险增长的分布估计范式测度出中国省级经济增长尾部风险,在此基础上分别应用社会网络分析法与空间杜宾模型考察... 尾部风险的跨域传染是制约区域经济协调发展的重大隐患,为此亟需明晰地区经济增长尾部风险的空间传染路径与溢出渠道。基于在险增长的分布估计范式测度出中国省级经济增长尾部风险,在此基础上分别应用社会网络分析法与空间杜宾模型考察区域经济增长尾部风险的网络关联特征与溢出机制。研究发现:尾部风险存在显著的事件驱动和多元分布特征,极端事件冲击会在短期激化尾部风险,西部地区和长江经济带目前表现出强劲的风险免疫韧性;区域经济尾部风险具有突出的溢出深度和溢出广度,其中黄河流域经济带与其他地区的风险联动较为明显;投资与消费需求衰退以及地方财政竞争引发的要素虹吸效应会加剧尾部风险溢出,而银行信贷的良性扩张有助于抑制尾部风险扩散。研究结果为促进经济稳增长与防风险的动态平衡、推进区域协调可持续发展进程提供了有益的政策启示。 展开更多
关键词 经济增长尾部风险 网络关联 风险溢出 区域经济协调发展
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货币政策、宏观审慎政策与行业尾部风险 被引量:1
18
作者 李丽雯 项后军 《金融监管研究》 北大核心 2025年第7期22-40,共19页
本文利用2009年第一季度至2022年第四季度的面板数据,研究了货币政策、宏观审慎政策对行业尾部风险的影响。实证结果表明,单一的宽松的货币政策会引发行业尾部风险,但是搭配使用紧缩的宏观审慎政策则有助于在一定程度上抑制行业尾部风... 本文利用2009年第一季度至2022年第四季度的面板数据,研究了货币政策、宏观审慎政策对行业尾部风险的影响。实证结果表明,单一的宽松的货币政策会引发行业尾部风险,但是搭配使用紧缩的宏观审慎政策则有助于在一定程度上抑制行业尾部风险。这意味着货币政策和宏观审慎政策形成的“双支柱”调控框架对行业尾部风险存在协同治理效应。该结论在经过一系列稳健性检验后依然成立。异质性分析表明,在经济或金融下行期,“双支柱”调控框架的协同治理效应强于上行期;借款者流动性、借款者贷款型和其他类型的宏观审慎政策与货币政策的协同治理效应较好。此外,作用渠道检验表明,宽松的货币政策会以加剧期限错配、降低现金持有水平的方式增加行业尾部风险;而紧缩的宏观审慎政策则能削弱宽松的货币政策的刺激作用,缓解行业期限错配、抑制现金持有水平下降,从而避免行业尾部风险上升。本文研究为防范化解经济金融重大风险提供了相关的经验借鉴。 展开更多
关键词 货币政策 宏观审慎政策 “双支柱”调控框架 行业尾部风险
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基于AHP-EWM与多源数据的尾矿库安全风险动态监测评价 被引量:1
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作者 冯威 张小龙 +2 位作者 唐立鹤 孙铭骏 骆明华 《金属矿山》 北大核心 2025年第7期172-181,共10页
尾矿库作为矿业生产中存储和处理废弃物的重要设施,其安全运行直接影响着周边环境和居民的生命财产安全。我国尾矿库数量众多,一旦发生溃坝等事故,可能导致严重的环境污染和人员伤亡。精准评价尾矿库的安全风险是实现尾矿库安全管理和... 尾矿库作为矿业生产中存储和处理废弃物的重要设施,其安全运行直接影响着周边环境和居民的生命财产安全。我国尾矿库数量众多,一旦发生溃坝等事故,可能导致严重的环境污染和人员伤亡。精准评价尾矿库的安全风险是实现尾矿库安全管理和风险防控的前提条件和关键技术。针对传统评价方法缺乏对实时动态数据考虑的不足,提出了一种层次分析法(Analytic Hierarchy Process,AHP)和熵权法(Entropy Weight Method,EWM)相结合的尾矿库安全风险动态监测评价模型。首先,系统梳理了国内外尾矿库安全风险评价的研究现状,详细分析了危险源和安全风险,确定了涵盖库区周边环境、排洪系统、尾矿坝等7个方面的38个影响因子,构建了全面的安全风险评价指标体系。其次,将多源数据划分为静态数据和动态数据,采用AHP-EWM组合赋权方法计算各影响因子的综合权重,构建了静态因子与动态因子相结合的安全风险动态评价模型,并将其嵌入在线监测预警系统,实现了尾矿库安全风险的实时动态评价。最后,以青山尾矿库为例进行实证分析,评价结果显示尾矿库处于安全状态,与人工定期核查结果一致,验证了模型的有效性和准确性。所提模型能够全面、科学地反映尾矿库的安全风险等级,为尾矿库安全管理和风险防控提供了有力的技术支撑。 展开更多
关键词 尾矿库 安全风险评价 层次分析法 熵权法 动态评价
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某铅锌尾矿库周边农田土壤重金属累积特征及特定源风险评估 被引量:6
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作者 马晓红 冯晓倩 +3 位作者 邵转玲 武颖颖 杨松 马利邦 《环境化学》 北大核心 2025年第3期949-961,共13页
为了探究某铅锌尾矿库及其周边农田土壤重金属As、Cd、Cr、Cu、Ni、Pb、Zn和Hg的累积特征和特定源风险评估,污染评价采用污染负荷指数法,在源解析基础上进行特定源风险评估.结果表明,尾矿库土壤的重金属含量相较于农田土壤显著偏高,污... 为了探究某铅锌尾矿库及其周边农田土壤重金属As、Cd、Cr、Cu、Ni、Pb、Zn和Hg的累积特征和特定源风险评估,污染评价采用污染负荷指数法,在源解析基础上进行特定源风险评估.结果表明,尾矿库土壤的重金属含量相较于农田土壤显著偏高,污染负荷指数法结果显示,尾矿库土壤总体属于中度污染,农田土壤总体属于轻度污染.PMF模型源解析表明,研究区农田土壤重金属分别受自然源及尾矿库源的混合源、工业降尘源、交通源、农业源和由多种类型活动组成的综合源的影响.特定源-综合生态风险评估结果显示,综合源为优先控制污染源,贡献率为38.37%,Hg为优先控制污染元素.特定源-人体健康风险评估结果显示,农业源是导致当地成人和儿童致癌风险的优先控制污染源,贡献率分别为25.87%和26.92%.As为优先控制污染元素,贡献率为51.79%%和54.70%;综合源是造成当地儿童非致癌风险的优先控制污染源,对儿童的贡献率为25.17%,As为优先控制污染元素,贡献率为43.57%.研究显示研究区土壤存在多种重金属复合污染情况,其中Hg污染最严重,重金属对农田及当地人群存在不同程度的生态风险和健康风险,今后应加强对农业投入品和“三废”的管控,保证农产品质量安全. 展开更多
关键词 农田 尾矿库 重金属污染 源解析 生态风险 健康风险.
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