风险与收益折衷的证券组合模型神经网络求解 被引量：2

1

作者 田絮资 《西北大学学报（自然科学版）》 CAS CSCD 北大核心 2002年第3期229-231,共3页

通过分析证券的收益率和风险的关系 ,为个人或机构投资者提供理论指导。根据风险与投资模型的特点 ,给出了不允许卖空情形下证券投资的风险与收益折衷模型的神经网络算法 ,找出了可行的证券组合最优决策的方法。

关键词 证券组合模型 神经网络 收益率 投资组合 风险 折衷模型 最优解

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共同基金证券组合模型的一种修正

2

作者 黄建兵 郭青岳 《系统工程理论方法应用》 1998年第3期10-16,27,共8页

根据目标规划的思想 ,针对 Warkowitz的二次规划模型和 Sharpe的线性规划模型提出了一个计算最优证券组合的模型 ,该模型不仅减少了计算时的复杂运算 ,而且其结果是仅有的一种最符合要求的证券组合 ,给基金管理人员在决策时更为方便的... 根据目标规划的思想 ,针对 Warkowitz的二次规划模型和 Sharpe的线性规划模型提出了一个计算最优证券组合的模型 ,该模型不仅减少了计算时的复杂运算 ,而且其结果是仅有的一种最符合要求的证券组合 ,给基金管理人员在决策时更为方便的选择。还给出了用这一模型对上海 展开更多

关键词 收益率 线性规划模型 目标规划模型 共同基金 证券组合模型

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组合证券投资模型研究 被引量：35

3

作者 荣喜民 张喜彬 张世英 《系统工程学报》 CSCD 1998年第1期81-88,共8页

在分析Ｍａｒｋｏｗｉｔｚ组合证券投资模型、绝对离差风险测度模型和Ｅ－Ｓｈ风险测度模型的基础上，针对上述模型的不足之处，提出了新的风险测度下的组合证券投资最优化模型，给出了计算最优投资权重系数和确定有效边界的方法．

关键词 组合证券投资模型 风险测度 证券市场 目标函数 二次规划

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马柯维茨证券组合投资模型的拓广 被引量：5

4

作者 胡振华 熊力 聂艳晖 《暨南学报（哲学社会科学版）》 CSSCI 2001年第6期66-69,共4页

由于马柯维茨 (Markowitz)证券组合投资模型是建立在一系列严格的假设条件下 ,其实际有效性及应用范围均受到一定的限制。本文以Markowitz证券组合投资模型为基础 ,通过放宽模型的假设条件 ,对其进行拓广 ,并建立相应的模型。

关键词 交易费用 下方风险 马柯维茨 拓广模型 最小交易单位 时变证券组合投资模型 Merton连续时间随机模型

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限制投资下界的风险证券有效组合模型及算法研究 被引量：3

5

作者 张卫国 聂赞坎 《应用数学》 CSCD 北大核心 2003年第2期124-129,共6页

本文研究了具有投资下界限制的风险证券有效组合决策问题 ,提出了限制投资下界的风险证券有效组合优化模型 ,在一定的条件下 ,给出了风险证券有效组合投资比例的算法及解析表示 ,最后进行了实际数值计算 。

关键词 风险证券有效组合模型 MV证券组合选择模型 最优解 投资比例 投资下界

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可操作性组合证券投资模型及实证分析 被引量：1

6

作者 王建军 李彩霞 +1 位作者 王亚辉 马海训 《河北经贸大学学报》 1997年第1期84-86,94,共4页

证券投资具有系统风险和非系统风险，非系统风险可以通过分散投资加以降低。依据证券的产业性质，收益率均值的大小，风险的高低，Ｂｅｔａ系数等属性进行最优组合，建立证券投资模型，实证分析说明，采用组合投资，可以降低证券投资的... 证券投资具有系统风险和非系统风险，非系统风险可以通过分散投资加以降低。依据证券的产业性质，收益率均值的大小，风险的高低，Ｂｅｔａ系数等属性进行最优组合，建立证券投资模型，实证分析说明，采用组合投资，可以降低证券投资的风险，且选择证券种类越多。 展开更多

关键词 组合证券投资模型 分散化投资 BETA系数

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β值证券组合投资灰色决策模型 被引量：1

7

作者 卢美平 周振国 《统计与决策》 CSSCI 北大核心 2004年第5期111-111,共1页

关键词 β值证券组合投资灰色决策模型 允许卖空条件 风险证券 市场模型 证券市场 收益率

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组合证券投资最优模型研究

8

作者 夏爱生 孙利民 +1 位作者 荣喜民 杨胜友 《天津纺织工学院学报》 北大核心 2000年第3期8-10,共3页

针对 Markowitz组合证券最优化模型在实际操作上的不足 ,提出了一种改进的组合证券最优化模型 ,意在增加模型的实际操作性 .

关键词 Markowitz组合证券最优化模型 组合证券投资 投资比例 有效边界

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基于文化算法的证券组合投资模型的研究

9

作者 谢倩倩 《武汉金融》 北大核心 2008年第11期41-43,共3页

本文根据证券组合投资模型的特点,给出证券组合多目标决策模型。并用线性加权法将证券组合多目标优化转化为单目标优化。同时侧重描述了文化算法,并采用带外文化的文化算法对证券组合投资模型进行求解,最后编程实现证券组合投资模型的... 本文根据证券组合投资模型的特点,给出证券组合多目标决策模型。并用线性加权法将证券组合多目标优化转化为单目标优化。同时侧重描述了文化算法,并采用带外文化的文化算法对证券组合投资模型进行求解,最后编程实现证券组合投资模型的最优解,实验结果表明此方法取得了较好效果。 展开更多

关键词 证券组合投资模型 文化算法 多目标优化 外文化

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证券组合投资决策的新方法 被引量：1

10

作者 高培旺 周艺 《统计与决策》 CSSCI 北大核心 2007年第7期46-47,共2页

一、一个证券投资组合模型在本文提出的证券投资组合模型中,我们假定市场是无摩擦的,即不考虑交易成本及对红利、股息和资本收益的征税,并且假定信息向市场中的每个人自由流动,在借贷和卖空上没有限制及市场只有一个风险利率。

关键词 证券投资组合模型 组合投资决策 交易成本 资本收益 自由流动 风险利率 市场 红利

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基金管理人变动资产组合的Markowitz模型分析

11

作者 幸昆仑 周小军 陈荣 《重庆大学学报（社会科学版）》 2002年第1期22-24,共3页

现代资产组合理论研究的是投资者在权衡收益与风险的基础上最大化自身效用的方法以及由此对整个资本市场产生的影响。Markowitz模型假设条件太多 ,因而基金管理人变动资产组合时 ,在证券市场上进行应用较困难。本文在对Markowitz创立的... 现代资产组合理论研究的是投资者在权衡收益与风险的基础上最大化自身效用的方法以及由此对整个资本市场产生的影响。Markowitz模型假设条件太多 ,因而基金管理人变动资产组合时 ,在证券市场上进行应用较困难。本文在对Markowitz创立的资产组合模型进行介绍的基础上 ,力图对Markowitz的资产组合模型进行拓展 ,建立了考虑税收、交易成本的资产组合模型 。 展开更多

关键词 基金管理人 税收 交易成本 资产组合 评判组合有效边界 凸分析 性质 MARKOWITZ模型 证券投资组合模型

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带交易费的社保基金投资组合模型

12

作者 刘威 胡旻昱 印凡成 《江南大学学报（自然科学版）》 CAS 2014年第1期121-126,共6页

为了研究社保基金投资证券的问题,在借鉴了现代投资组合理论的基础上,引入β系数区间量化资产风险,通过修改隶属函数刻画投资收益率及流动性水平。考虑其安全性特点的前提下,构建了带有交易费的社保基金证券投资组合模型,并且设计了改... 为了研究社保基金投资证券的问题,在借鉴了现代投资组合理论的基础上,引入β系数区间量化资产风险,通过修改隶属函数刻画投资收益率及流动性水平。考虑其安全性特点的前提下,构建了带有交易费的社保基金证券投资组合模型,并且设计了改进的遗传算法对模型进行求解。采用2012年上证所的实际数据,应用此模型求得各风险资产和无风险资产的最佳投资比例,通过修改参数值,得到了不同情况下的最优投资策略,验证了模型的有效性和灵活性,得到了合理的结论。 展开更多

关键词 β届系数 社保基金 证券投资组合模型

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资本结构作用下市场投资组合轨迹的研究 被引量：4

13

作者 周奕 陈收 汪寿阳 《管理科学学报》 CSSCI 2000年第3期75-81,共7页

根据企业理财中投融资决策的互动机理 ,将资本结构与投资组合优化结合起来 ,在证券组合模型基础上 ,引入资本结构这一重要因素 ,研究了资本结构作用下市场投资组合点的轨迹 。

关键词 资本结构 投资组合 优化 风险投资 证券组合模型

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基于确定性偏好的投资组合选择 被引量：3

14

作者 李腊生 张冕 黄孝祥 《商业经济与管理》 CSSCI 北大核心 2019年第7期63-74,共12页

文章在对马科维茨证券投资组合模型简要评述的基础上,针对投资者可选标的证券信息集非对称的现实,依据确定性偏好原理,将投资者对可选标的证券信息的确定性程度转换成偏好次序关系,同时结合行为金融学中的前景理论,依确定性偏好次序规... 文章在对马科维茨证券投资组合模型简要评述的基础上,针对投资者可选标的证券信息集非对称的现实,依据确定性偏好原理,将投资者对可选标的证券信息的确定性程度转换成偏好次序关系,同时结合行为金融学中的前景理论,依确定性偏好次序规则来确定权重函数,并在价值函数风险的框架下探讨了证券投资组合模型的构建及其最优解,从而在行为金融理论下扩展了马氏证券投资组合模型。实证分析表明,我国证券市场投资者基本是采用线性赋权方式来处理非对称信息集下的投资组合选择的。 展开更多

关键词 信息集非对称 偏好次序 价值函数 证券投资组合模型

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